A股市场整体全面上涨,昨日继续高举高打的状况,整体状况还算稳健,但不足之处就是成交量继续萎缩。从一个侧面上说,成交量的萎缩仍是新股申购所致,国债逆回购市场的价格飙升也是资金面紧张的证明。但今日新股申购将结束无需将资金继续投入一级市场,而后天则有资金开始解冻,在资金面的证伪与证实都将浮出水面,也同时会确立行情的正式走向。整体来说,在近期的短线上,既不合适买入股票、也不适合卖出股票,持股待正是最恰当的做法。尤其是一旦确立行情后续上涨空间被打开后,持股不动更是王道。喜好短线炒作的,在当前则要谨慎对待,追涨热点恐怕是容易被套的,技术上看五大指数短线技术指标都有较强的调整欲望,指标在顶部运行,部分已经开始钝化。昨日盘中银行股突然大涨,在利空之下出此异象,不是末世之像就是新起点的开端,还需观察验证。
昨日我提示的期指永安期货席位,在昨日期指大涨后看到当月合约反手减仓多单1492手,不过空单倒是并没有大举加仓,其操作显示出短线恶炒的明显特征。昨日期指主力合约前二十名主力仓单空头加仓是高于多头的,持仓量也达到令人乍舌的历史新高,远超以往。如此之高的仓单预示期指未来一旦出现调整将会是雪崩式的。
融资融软也同步呈现突发暴增的状态,国债逆回购市场两日来都呈现高于30%到40%的一日年化收益率,竟然引发市场疯狂以8%的融资利率借贷、然后在国债逆回购市场上再高价卖出的奇异景象。与此同时,分级基金B份额们上演涨停大戏。这些异象也都在预示暴风雨即将来临。新股申购结束的试点将终结这些过程,届时大量的筹码和资金都会各归其位,市场将大幅动荡,同时拨去浮云明确未来趋势。
信息面上,刺激政策仍在继续。央行昨日进行50亿元14天期正回购,信号意义格外明显。其中标利率降至3.2%降幅20个基点,显示引导市场利率下行的意图。八大国际投行也纷纷预测中国明年初将再次降息。李克强到水利部考察并主持召开座谈会,强调加快建设172项重大水利工程。发改委昨日再批4条铁路建设项目,总计投资662.4亿元,仅今年以来国家发改委已批复的铁路项目投资总额达11165.39亿元,成为国家实施定向调控的首要抓手。
媒体报道,新电改方案已于昨天正式上报中央,方案的核心内容是确立电网企业新的盈利模式,不再以上网及销售电价差作为收入来源,而是按照政府核定的输配电价收取过网费。全国中小企业股份转让系统表示,已累计接收1600多家股份公司的挂牌申请,目前在审企业共732家,预计11月底挂牌企业将超过1400家。媒体统计11月份券商佣金收入近百亿元创年内新高,继续为券商股炒作加力。中登公司最新公布的数据显示,上周两市新增开户达到23万户,A股开户数已连续6周破20万户。
海外市场上。隔夜欧洲股市前市延续上涨势头,但后市在美国还坏参半的经济数据影响下转回滑落,最终欧股指数整体以小幅上涨收盘,涨幅0.16%。德国第三季度GDP有0.1%的增长,逆转了之前一个季度中的萎缩走势,也给了欧洲信心。美国第三季度经修正后的GDP环比年化增长率为3.9%,大幅高于此前公布的3.5%初值和市场预期,但11月美国消费者信心指数意外下滑。美股实际上隔夜走势极为平稳,整体振幅很小,收盘三大股指涨跌互现,道指微跌0.02%。
美股波澜不惊,但在国际汇市和商品市场上影响就很巨大了。GDP数据公布后,美元飙升而黄金价格骤跌,但随后11月美国消费者信心指数意外下滑的影响又反过来,美元指数急跌并保持,现报87.86,欧元和日元兑美元汇率的大涨也导致美元指数大幅下滑。同时,商品市场上多数品种下挫,伦交所基本金属全线滑落,镍和铜的价格跌幅巨大。纽约金价最低跌至$1190,最高也上穿$1200,现报$1199,起伏跌宕较大。国际原油价格再度暴跌,纽约现报$73.89,创四年多新低。油价大跌受到影响的国家甚多,国内众多炼化企业也都遭受严重打击。
A股市场近期我行我素,基本不太理会国际市场的变化,包括港股的变化。但这种外围影响终究还是会作用到A股市场上的。国际资源品价格的波动相对与海外股市对A股市场的影响更大。香港市场上这两天实际上国企概念或中资股表现欠佳,最终也会影响A股。