上期专栏说过，华人退休收入来源主要有4个方面：政府主持的社保，公司提供的 401K和pension (如果有的话)，自己开设的退休账户，以及税后的储蓄和投资。从先后顺序来讲，一般应先用自己的储蓄和投资，如果有pension的话，接着用 pension, 然后是401K，在后则取社保金，最后是税后钱开设的年金和Roth IRA. 当然，这是一般的原则，主要适用于那些不差钱的退休族。今天主要谈谈何时开始拿社保，从数学上分析何时开始拿能使福利最大化。

凡是 交社保税的每年都会从社保局收到一份报告，告诉你62岁拿每月退休金福利多少、到了完全退休年龄又会有多少、如果最后拖到70岁又会有多少。尽管你到社保 局额网站上可以查到你的大致退休金额，但我还是建议要退休的人到当地的社办公室面谈一次，详细了解你的福利及其各项规定，他们会给你比较准确的数据和资 讯。据社保当局的资料，2012年美国人平均社保福利每月$1234,最高的可以拿到$2513,少的只有几百。其基本规定是，如果你年满62岁，你就可 以开始拿社保的“部分福利”(partial benefit),到66岁或67岁（取决于你何时出生），可以拿“全额福利”，早拿每年会少7-8%，晚拿每年会多7-8%，直到70岁不再增加。我们 现在假设66岁拿“全额福利”每月$2000,若62岁就开始拿“部分福利”每月福利金则为大约$1500,如果他一直等到70岁才开始领，则每月退休福 利金为$2480,这是最高的，不会再增长。根据美国人口统计局2007年的数据，美国人的平均寿命为78岁，男的75.5岁，女的80.1岁。如果你活 到78岁平均寿命，你62岁开始领，领16年，不算通胀的调整，你一共可以领到$288,000,如果你等到66岁开始领，也活到78岁，领了12年，一 共可以领到$288,000，如果你拖到70岁才开始，还有8年可领，一共领到$238,080. 从这些数据你可以发现一个很有趣的现象就是，如果你活到平均寿命，你62岁早离跟66岁开始拿全额退休福利，他/她拿的退休金一样多，如果等到70岁才开 始拿则少领了5万。如果你活过平均寿命，则到66岁开始领全额福利更好。假设你活到85岁，如果62岁开始领的话，一共可以领到$414,000；66岁 开始领，则一生可以领到$456,000;拖到70岁领的话，则可以领到$446,400.我们再大胆假设你活到100岁，则62岁，66岁与70岁开始 领钱的总金额分别是$684,000,$816,000以及$892,800.

所以，我们可以作结论说，如果你不差钱，何时开始领 社保退休福利才能使福利最大化则完全取决于你寿命有多长。总的趋势是人的寿命越来越长，活到80岁、90岁的越来越多、活到100岁的也时有所闻，宋美龄 就活到105岁。这是很多财务顾问建议人们晚点申领社保退休福利的原因。但死生由命，富贵在天，你能活多少岁不是你说了算，别人活到90岁、100岁跟你 没有任何关系。你在决定何时开始领社保退休福利时除了其它因素外，还应充分考虑你的身体健康状况。如果你活不到平均寿命，则早领比完领好，越早越好，62 岁就应该开始拿钱；如果你正好活到平均寿命，则62岁早领与66岁开始领，其结果完全一样，拖到70岁毫无意义，只会使你领到的钱少；如果你特别长寿，能 活得90岁、100岁，则拖到70岁再领可以使你的收益最大化。如果你多愁多病，而且是容易致命的疾病，家族又没有长寿基因，则因考虑早点拿钱，62岁就 开始领；如果你身体很好，60多岁了还生龙活虎没病没灾，家族又个个长寿，家里也不差钱，则可以考虑晚一点拿钱，甚至等到70岁再领都可以。从性别来讲， 女的比男的长寿，如果身体健康又不差钱的话，女性应该等到满了full retirement age再开始申领社保福利。 一般美国人倾向于早点拿钱，很多人62岁就开始拿部分福利，其中主要原因是美国人不储蓄，退休时只有很少一点自备的退休基金，没办法只好靠社保金养老度 日。华人有储蓄的传统和习惯，到退休时多少都会有点积蓄，一般不会有等钱买米下锅的窘境，但这并不意味着提领社保退休金越晚越好。据美联社的调 查，1960年退休的人大概可以领到七倍于他所付社保税的退休福利。而去年退休的夫妇一生付$598,000的社保税，但夫妻俩退休后总共只能领 到$556,000的福利，这还是假设男的活到82岁，女的活到85岁。其主要原因就是退休的、领福利的人越来越多而工作的、交社保税的人越来越少。政府 报告预测到2033年社保基金就会入不敷出，如果国会不采取行动的话，2033年退休的人其退休福利会减少22%。，这些都是退休族在决定何时开始拿社保 退休福利时要加以考虑的因素。